日报 2024年5月27日
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 黄金 | 2,333.83 | 0.23% |
| 道琼 | 39,054.20 | 0.04% |
| 标普500 | 5,304.50 | 0.68% |
| 那斯达克100 | 18,805.20 | 1.02% |
| 欧元兑美元 | 1.08448 | 0.28% |
| 美元兑日圆 | 156.98 | -0.01% |
【黄金】
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 黄金 | 2,333.83 | 0.23% |
贵金属价格周五 (24 日) 上涨 0.63%，终止连续 3 个交易日的跌势，在 50MA 附近出现多头守势。
6 月交割的黄金期货周五收涨 0.63% 报每盎司 2,360.88 美元，金价上周曾一度创下历史高点至每盎司 2,426.20 美元，而短短一周的交易日，已共下跌 100 美元。
由于美国经济保持稳健，故目前市场预期联准会(Fed) 不会在12 月之前降息，且今年只会降息1 次，这和去年12 月相比有很大的转变，当时投资人对2024 年降息6 次的预测感到兴奋，但黄金从1 月和2 月开始受到观点转变的影响，随后完全忽视Fed 的政策，并展开创纪录的强劲走势，最终带动白银齐步上涨。
尽管如此，随着驱动贵金属走强的其他因素再次浮现，包含中国需求与全球资产摆脱美元霸权，贵金属牛市将很快回到正轨。
根据 Fed 本周发布的最新会议纪录，官员们认为可能需要花费比预期更久的时间，才能实现 2% 通膨目标。
芝商所 (CME) 的 FedWatch 工具显示，目前市场预估 11 月降息的可能性约为 63%。 市场对 Fed 是否会在今年多次降息的态度愈来愈模糊。
即使美国利率前景存在不确定性，金价今年迄今仍涨13%，这主要受惠于强劲的中国需求以及持续的地缘政治不确定性，不过，当前的风险在于，中国散户投资人的黄金购买量 可能会在下半年下滑，因为中国政府正致力于刺激经济回升。
黄金走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
【美国股市】
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 道琼 | 39,054.20 | 0.04% |
| 标普500 | 5,304.50 | 0.68% |
| 那斯达克100 | 18,805.20 | 1.02% |
美股周五(24 日) 尽数走升，收复前一交易日的部分跌幅，因数据显示消费者对通膨信心有所改善，不过，随着下周一美股休市，美股周五交易清淡，周 五道琼指数上涨0.15%、标普00 上涨0.02%、那斯达克100 上涨0.11%。
辉达周五股价续创辉煌，再创历史新高，推动那斯达克指数大幅走高 1.1%，改写新高纪录。 标准普尔 500 指数周五收盘上涨约 0.7%，道琼工业指数收盘变化不大。
一周来看，道琼本周下滑 2.3%，结束连续五周涨势，而标普勉强升不到 0.1%。 那斯指周线收红约 1.4%。
数据方面，美国商务部周五发布，4 月耐久财订单经季节调整后月增 0.7％至 2,481 亿美元，呈月线三连升态势，反映市场对至少可使用 3 年的产品需求强劲。
密西根大学数据显示通膨预期改善，消费者预计未来一年价格将上涨 3.3%，低于 5 月初预期的 3.5%。 他们对未来 5-10 年价格上涨的预期为 3%，也低于先前预期，与 4 月的预期一致。
政经方面，美国联邦储备委员会理事华勒(Christopher Waller) 周五(24 日) 表示，未来可能会出现中性利率(R-Star) 回升，不过现在判断这种情况是否会发生还为时过 早。
无视近期联邦公开市场委员会 (FOMC) 的鹰派会议纪要，但瑞银分析师仍对联准会将在 2024 年降息充满信心，分析师指出央行官员普遍预期通膨将在中期内下降。 高盛经济学家周五则改口，把首次降息时点从 7 月延到 9 月，第二次降息时点估计在 12 月。
CME 的 FedWatch 工具显示，市场预计 9 月会议降息的可能性为 49.4%，低于一周前的 54.8%。
外媒报导，OPEC + 将于下月政策会议改为线上举行，而非实体会议，同时几位代表称，预计该组织将把当前的供应削减延长至今年下半年。
有消息指出，俄罗斯总统普丁准备通过以当前的战场前线来与乌克兰谈判，并达成停战协议，俄军目前控制乌克兰 18% 领土，但若乌克兰与西方不回应，他也准备好延续战火。
个股方面，AI 王者辉达 (NVDA-US) 续升 2.57% 至每股 1,064.69 美元，连续两日突破新高纪录，市值来到 2.62 兆美元。
根据《路透》周五报导，由于来自当地厂商 (特别是华为) 的激烈竞争，辉达被迫以大幅折扣在中国销售人工智慧晶片。
戴尔 (DELL-US) 周五攀升 4.30% 至每股 160.18 美元。 随着华尔街变得越来越乐观，戴尔近期涨幅进一步扩大，过去一个月股价上涨 28% 以上。 戴尔预计将于 5 月 30 日公布最新财报。 摩根士丹利认为，戴尔的 AI 伺服器势头比任何其他 OEM 都要强劲，为该股启动新一轮牛市。
特斯拉 (TSLA-US) 扬升 3.17% 至每股 179.24 美元。 产业数据显示，自 3 月以来，美国电动车大厂特斯拉已缩减上海厂 Model Y 的产量，减少幅度达两位数，原因是中国市场的需求不振。
人力资源软件提供商 Workday WDAY (WDAY-US) 崩跌 15.33% 至每股 220.91 美元。 Workday WDAY 下调年度订购收入预期，原因是担心招聘放缓和 IT 预算削减将削弱对其工资服务的需求，从而导致客户人数增长下降。
罗斯百货 (ROST-US) 劲扬 7.79% 至每股 142.13 美元。 罗斯百货公布第一季业绩优于预期并上调年度获利预测 。
道琼走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
标普500走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
那斯达克100走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
【外汇】
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 欧元兑美元 | 1.08448 | 0.28% |
| 美元兑日圆 | 156.98 | -0.01% |
美元周五 (24 日) 普遍走软，周线收红。 交易员趁着近期上涨获利了结，但受强劲的美国经济支撑，美元仍处在有利位置。
纽约尾盘，追踪美元兑六种主要货币的 ICE 美元指数 (DXY) 下跌 0.36%，报 104.72，而权重最大货币欧元则下跌 0.12% 至 1.07694 兑 1 美元。
周五美国经济数据显示，美国4 月耐用品订单月增0.7%，意外优于市场预期，出货量也有所增加，反映企业设备支出在第二季初有所回升；另外，前一日数据 显示美国5 月商业活动增速创两年新高，制造商回报投入价格飙升。
联准会 (Fed) 本周稍早公布会议纪录显示，官员们针对当前利率是否足以抑制通膨展开激烈辩论。
尽管优于预期的美国经济数据，令交易员将 Fed 首次降息的预期时间延后至 9 月，对其他央行降息的预期也有所回落。
而即使 Fed 宽松政策预期过去一周有所降温，但各地央行也有类似情况。 自周一以来多位官员发表评论后，欧洲央行 (ECB) 的降息预期也有所延缓。
另外，日本公债殖利率攀升之下，美元兑日圆周五上涨0.23% 至1 美元兑155.79 日圆，日本日前公布4 月核心通膨率连续两个月放缓，并维持在日本央行目标上方，符合 市场预期，这令交易员对日本央行转向鹰派的想法较为消除了一些。
欧元兑美元走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
美元兑日圆走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
