日报 2024年9月6日
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 黄金 | 2,516.61 | 0.85% |
| 道琼 | 40,793.60 | -0.40% |
| 标普500 | 5,499.90 | -0.30% |
| 那斯达克100 | 18,878.70 | -0.21% |
| 欧元兑美元 | 1.11102 | 0.26% |
| 美元兑日圆 | 143.43 | -0.20% |
【黄金】
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 黄金 | 2,516.61 | 0.85% |
因劳动力市场出现失去动力的迹象，令投资者预期美联准会 (Fed) 将扩大降息幅度，致使美元走软和公债殖利率下降，激励黄金价格周四 (5 日) 攀升至近一周高点。
10 月交割的黄金期货价格上涨 0.85%，至 2516.61 美元。
美国周四(5 日) 公布有「小非农」之称的ADP 就业报告，显示8 月民间企业就业人数经季节调整后增加9.9 万人，为2021 年1 月以来新低，远逊经济学家预期的14.4 万人，也不及7 月向下修后的11.1 万人，进一步证实就业市场疲软，市场加大对联准会(Fed) 本月稍晚降息两码的押注。
市场分析师表示，ADP 数据公布后，金价飙升，该报告确实表明「劳动力市场处于严峻状态，人们对此有很多担忧。同日公布的上周救济金请领报告也没有多大帮助，无法绘制出就业市场瑰丽前景。」
美国劳工部(DOL) 周四(5 日) 公布数据显示，上周初领与续领失业金人数下滑，其中初领失业金人数触及8 周新低、续领失业金人数降至3 个月低点。
根据 CME FedWatch 工具，交易员目前预计 Fed 本月降息 25 个基点 (bp) 的可能性为 59%，降息 50 个基点的可能性为 41%。
旧金山 Fed 主席 Mary Daly 周三表示，Fed 需要降息以维持劳动力市场健康，但目前要根据即将公布的经济数据来决定降息幅度。
目前市场焦点转向周五即将公布非农就业(NFP) 报告，分析师表示：「如果8 月的失业率与7 月的4.3% (2021 年以来的最高水准) 持平，那么随着市场加大对大幅降息的押注，金价将重返历史高位。」
黄金走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
【美国股市】
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 道琼 | 40,793.60 | -0.40% |
| 标普500 | 5,499.90 | -0.30% |
| 那斯达克100 | 18,878.70 | -0.21% |
投资人抛售风险资产，美国非农就业数据公布前，美国经济前景疑云重重，美股周四(5 日) 狭幅震荡，道琼下跌0.40%、标普500 下跌0.30%、那斯达克100 下跌0.21%。
特斯拉上涨近5%，此前该公司宣布明年初在中国、欧洲推出「全自动辅助驾驶」系统(FSD)，美银呼吁逢低买进后、AI 巨头辉达股价回暖、博通预计今年人工智慧营收将达到120 亿美元，但该股盘后仍重坠。
有「小非农」之称的ADP 就业报告则显示，美国8 月民间部门就业人数仅增9.9 万人，低于预估，10 年期美债殖利率跌至3.731%，创2023 年6 月以来最低。
国际油价周四近乎持平，市场担心美中两国的石油需求及利比亚供应量可能增加，石油输出国组织及其盟国 (OPEC+) 决定推迟原定于第四季增产计画。
美利坚大学历史学教授李奇曼 (Allan Lichtman) 从 1984 年开始预测美国大选结果，近四十年来从未看走眼。他周四公布预测：「民主党将继续执掌白宫，贺锦丽将成为下一任美国总统，这是我对这次竞选的预测。」
个股方面，特斯拉 (TSLA-US) 高飞 4.90% 至每股 230.17 美元。特斯拉正在等待监管部门的批准，其全自动辅助驾驶 (FSD) 将于 2025 年第一季在中国和欧洲推出。
若 FSD 获得批准，将帮助特斯拉在中国保持领先地位，中国是特斯拉最大的海外市场。
蔚来汽车 ADR(NIO-US) 飙高 14.52% 至每股 4.85 美元。蔚来汽车第三季交车预估落在 61,000 至 63,000 辆之间，超过市场普遍预期的 56,770 辆。同时，该公司预计收入将在 191.1 亿元人民币至 196.7 亿元人民币之间，而分析师的预期为 193.2 亿元人民币。
辉达 (NVDA-US) 反弹 0.94% 至每股 107.21 美元。美银指出，辉达 AI 需求依然强劲，CoWoS 供应虽有限但正在增加，而且 Blackwell 架构的产品预计会在今年底推出，辉达展望符合其预期。
美国晶片巨擘英特尔 (INTC-US) 下跌 0.15% 至每股 19.40 美元，盘后涨 0.3%。消息指出，英特尔可能在公开市场出售或向第三方定向转让旗下自驾技术部门 Mobileye 部分股权。
Verizon Communications (VZ-US) 收低 0.41% 至每股 41.31 美元，该公司拟以 200 亿美元收购 Frontier Communications，强化光纤网路布局。
道琼走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
标普500走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
那斯达克100走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
【外汇】
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 欧元兑美元 | 1.11102 | 0.26% |
| 美元兑日圆 | 143.43 | -0.20% |
美元周四 (5 日) 下跌，投资人在等待周五的美国非农就业报告，该报告可能影响联准会 (Fed) 降息的路径。
纽约尾盘，追踪美元兑六种主要货币的美元指数 (DXY) 下跌 0.2%，至 101.08，权重最大货币欧元则上涨 0.26% 至 1 欧元兑 1.11102 兑 1 美元，创下近一周高点。
由于美国经济增长放缓的迹象，提升了 Fed 更急迫降息的预期，使美元在近期交易中承受压力。
Fed 主席鲍尔 (Jerome Powell) 上个月支持立即开始降息，以表达对就业市场疲软的担忧。
周四数据显示，上周初领失业救济金的美国人数下降，裁员数仍然保持在低位。
这份报告缓解了对就业市场恶化的担忧，因为前一天发布的数据显示，美国 8 月私人企业新增就业数降至三年半以来新低。
《路透》调查的经济学家预计，美国 8 月新增 16.5 万个就业，高于 7 月的 11.4 万。
汇市分析师表示，「市场隐约感觉到经济衰退即将到来，但最新的数据并未显示出这一点。我认为市场随着每一项数据，在25 和50 个基点的降息预期之间来回变化。 」
CME FedWatch 工具显示，市场预计 Fed 在 9 月 17 日和 18 日会议上降息 25 个基点的机率为 59%，降息 50 个基点的可能性为 41%。整体而言，市场预测今年降息总幅度约是 100 个基点。
美元兑日圆下跌 0.20%，至 1 美元兑 143.43 日圆，为一个月低点。
市场避险需求和对日本银行 (BoJ) 即将升息的预期，推升了日圆在近期交易中走强。
选择权市场显示，交易商正为周五货币市场潜在的大幅波动做准备。隔夜隐含波动率——衡量避险需求的指标——对欧元来说达到了自 2023 年 3 月银行危机以来新高，对日圆来说则达到了一年来最高水平。
欧元兑美元走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
美元兑日圆走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
