日报 2024年11月19日
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 黄金 | 2,611.68 | 1.95% |
| 道琼 | 43,410.70 | -0.17% |
| 标普500 | 5,898.20 | 0.35% |
| 那斯达克100 | 20,553.80 | 0.66% |
| 欧元兑美元 | 1.05981 | 0.62% |
| 美元兑日圆 | 154.66 | 0.14% |
【黄金】
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 黄金 | 2,611.68 | 1.95% |
黄金价格周一 (18 日) 大幅上涨，此前连续 6 日走跌，反弹主要因美元涨势暂停，以及俄乌冲突升级的不确定性重燃了避险需求。
12 月交割的黄金期货价格上涨 1.95%，收每盎司 2,611.68 美元。
黄金市场分析师表示，「部分原因在于拜登 (Joe Biden) 总统宣布向乌克兰提供远程导弹，使其能更深入打击俄罗斯领土。我认为这引发了对黄金的一些避险需求。」
黄金被视为经济和地缘政治动荡时期的安全性投资，在上周，受总统当选人川普(Donald Trump) 提出的关税政策可能引发通膨，并促使联准会(Fed) 放慢降息步伐的影响，金价出现3 年多来最大单周跌幅。
这从而推高美元指数在上周四创下 1 年高点。然而，美元指数在周一下跌 0.4%，此前上周上涨了 1.6%。美元走弱使其它货币购买黄金的成本降低。
分析师表示，「无论联准会是否降息，技术面显示金价有望回到每盎司 2,700 美元附近。」
美国联准会预计将在 12 月进行第 3 次降息，尽管近期数据显示，在将通膨率拉回 2% 的目标方面进展停滞。本周至少有 7 位联准会官员将发表言论。
较高的利率会降低黄金等无收益资产的吸引力，这可能进一步对金价施加压力。
分析师指出，「多头的下一个上行目标是推动金价突破每盎司 2,650 美元的坚固压力位。」
黄金走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
【美国股市】
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 道琼 | 43,410.70 | -0.17% |
| 标普500 | 5,898.20 | 0.35% |
| 那斯达克100 | 20,553.80 | 0.66% |
随着降息的乐观情绪逐渐消退，投资人正在等待全球AI 晶片霸主辉达的财报，美股主指周一(18 日) 多涨跌不一，道琼指数下跌0.17%、标普500 上涨0.35% 、那斯达克100 指数上涨0.66%。
传美国当选总统川普拟为自驾车定法律框架，美国电动车龙头特斯拉强升超 5%。美超微暴涨超 13%，因市场预期合规报告将解除下市风险。
华尔街也持续跟进川普内阁人选，川普宣布将任命反疫苗行动人士和阴谋论者小罗勃甘迺迪 (Robert F. Kennedy Jr.) 为卫生部长，这令疫苗股备受打击。
川普近日拟提名石油与天然气产业高层莱特(Chris Wright) 担任能源部长，因莱特坚定支持使用化石燃料，提倡石油和天然气开发，推动Liberty Energy(LBRT-US)、Oklo (OKLO) 分别走高4.85% 、14.83%。
川普还提名苹果、Meta 等科技巨头批评者卡尔 (Brendan Carr) 担任联邦通讯委员会 (FCC) 主席，并称他是「言论自由的战士」。
目前美财政部长人选拉锯战况激烈，外传川普将前联准会理事 Kevin Warsh、阿波罗全球管理执行长 Marc Rowan 都加入成为考虑人选。
个股方面，特斯拉 (TSLA-US) 强升 5.62% 至每股 338.74 美元。外媒引述消息人士报导，川普过渡团队计画为自驾车制定联邦层级的法规，分析师认为，统一的联邦法规有望简化审批流程，让特斯拉能更快推进自驾技术(FSD) 的测试和部署。
晶片巨擘辉达 (NVDA-US) 收低 1.29% 至每股 140.15 美元。 《The Information》披露辉达新一代 Blackwell AI 晶片出现配套机架过热的问题，导致 Google、微软等一些客户担心没有足够的时间筹备和启动新的资料中心，这款晶片再度面临延迟交付的问题。
此外，辉达周三将发布第三季财报，分析师预估第三季营收增速可能会放缓，该公司如何克服延迟和供应链问题来销售其最新AI 晶片，将会是股价走势风向球。
苹果 (AAPL-US) 扬升 1.34% 至每股 228.02 美元。外传苹果正在评估制造自有品牌电视机的可能性。
AI 伺服器大厂美超微 (SMCI-US) 暴涨 15.93% 至每股 21.54 美元。知情人士透露，美超微计划在周一前向那斯达克提交合规计画，以维持其上市资格。
摩根士丹利知名空头 Michael Wilson 已加入看涨美股的阵营，将其对美股的评级上调至「增持」，Wilson 预测，明年「牛市」情景下，标普目标价高达 7400 点。
由 Arend Kapteyn 领导的瑞银策略师团队研判，川普内阁任命促美股上升之后，预计随着美国经济增长放缓，明年美股上半年将略有下跌，标普将在 2025 年底达到 6400 点左右。
道琼走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
标普500走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
那斯达克100走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
【外汇】
| 金融产品 | 前一天的收盘价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 欧元兑美元 | 1.05981 | 0.62% |
| 美元兑日圆 | 154.66 | 0.14% |
美元周一 (18 日) 走软，主要因市场预期川普 (Donald Trump) 的政策可能带来更高的关税，进而推升通膨，或将使联准会 (Fed) 的降息路径放缓。
纽约尾盘，追踪美元兑六种主要货币的美元指数 (DXY) 下跌 0.5%，至 106.20，上周曾触及 1 年多高点 107.07。
周一欧元兑美元上涨0.62%，至1 欧元兑1.05981 美元，欧洲央行(ECB) 两名高层官员周一表示，他们更担心预期中的美国新贸易关税对欧元区经济增长造成的损害，而非对通膨的影响。
周一美元兑日圆汇率走升 0.14% 至 1 美元兑 154.66 日圆，因日本央行 (BOJ) 高层暗示进一步的货币政策紧缩即将到来，但对于升息的具体时机表述模糊。
日本央行总裁植田和男 (Kazuo Ueda) 重申，日本经济正迈向由薪资增长驱动的持续性通膨，并警告不要将借款成本维持在过低水平，暗示最快可能在下月进行另一次升息。这是自两周前川普在美国总统大选中胜选以来，植田首次对货币政策发表评论。
不过，植田并未暗示 12 月是否会升息，理由是需要检视各种「不确定性」。
外汇市场分析师认为，在本次日本央行总裁的发言中，「日本央行并未提供任何新的信号。」
分析师指出，「由于 7 月的混乱局面，市场原本预期日央会更好地引导市场准备下一步政策，但今天日央并没有这么做，因此使得日圆走弱。」
先前日本央行曾在 7 月的利率会议中意外提高了短期利率。
市场目前预计，日央在 12 月 19 日的下次政策会议上进行 0.25 个百分点升息的可能性约 54%，与植田发表言论前的预期变化不大。
美国央行方面，Fed 官员的最新评论，包括主席鲍尔 (Jerome Powell) 在内，显示央行在降息路径上保持谨慎。
这周美国经济数据较少，全美住宅建筑商协会/ 富国银行住房市场指数(NAHB/Wells Fargo Housing Market Index) 本月升至46，为4 月以来新高，10 月为43，因市场对于近期选举将带来的监管变化能够促进住宅建设感到乐观。
市场正在关注川普将任命谁为财政部长，多间媒体报导，潜在人选名单已扩大到包括前 Fed 理事 Kevin Warsh 和亿万富豪高阶主管 Marc Rowan。
分析师表示，「从任命及关于财长的讨论来看，他们似乎希望确保财长支持关税政策。」
美元兑日圆上涨 0.17%，至 1 美元兑 154.6 日圆。美元在上周五结束对日圆的四连涨，当时财务大臣加藤胜信 (Katsunobu Kato) 警告，当局将采取行动应对过度的汇率波动。
欧元兑美元走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
美元兑日圆走势图（上图红线为 20MA, 黄线为 50MA，下图为 KD 震荡指标）
