日報 2024年6月27日
| 金融產品 | 前一天的收盤價 | 漲跌幅 |
|---|---|---|
| 黃金 | 2,298.04 | -0.92% |
| 道瓊 | 39,105.60 | 0.00% |
| 標普500 | 5,470.80 | -0.01% |
| 那斯達克100 | 19,697.30 | -0.06% |
| 歐元兌美元 | 1.06804 | -0.31% |
| 美元兌日圓 | 160.79 | 0.72% |
【黃金】
| 金融產品 | 前一天的收盤價 | 漲跌幅 |
|---|---|---|
| 黃金 | 2,298.04 | -0.92% |
受美元走強和公債殖利率上升的拖累，黃金價格週三 (26 日) 下跌 1%，至兩週多來的最低水準，市場同時期待本週稍晚公佈的美國通膨數據。
7 月交割的黃金期貨價格下跌 0.92%，收每盎司 2,298.04 美元。
目前，市場持續對美元走強做出反應，並持續在價格上反映美聯準會 (Fed) 不太可能在夏初調整利率這一點。
美元兌其他貨幣上漲 0.4%，至近兩個月高點，使得黃金對其他貨幣持有者來說更加昂貴，而基準美國 10 年期公債殖利率觸及近兩週高點。
本週市場焦點在預計週五公布的美國個人消費支出 (PCE) 數據，因為這是 Fed 首選的通膨指標，可能會揭示 Fed 的利率路徑。另外，週四公佈的美國第一季國內生產毛額 (GDP) ，以及美拜登總統和共和黨競爭對手川普之間的關鍵辯論也是萬眾矚目。
週二公佈的數據顯示，由於對經濟前景的擔憂，美國 6 月消費者信心下降，但家庭仍對勞動力市場持樂觀態度，並預計明年通膨將放緩。
Fed 理事鮑曼 (Michelle Bowman) 週二表示，在「一段時間內」保持政策利率穩定可能足以控制通膨，但他重申在必要時提高借貸成本的意願。
由於黃金不孳息，利率上升會增加持有黃金的機會成本，削減其對投資人的吸引力。
黃金走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
【美國股市】
| 金融產品 | 前一天的收盤價 | 漲跌幅 |
|---|---|---|
| 道瓊 | 39,105.60 | 0.00% |
| 標普500 | 5,470.80 | -0.01% |
| 那斯達克100 | 19,697.30 | -0.06% |
投資人等待本週稍晚的通膨數據， 儘管美股主指週三 (26 日) 開盤走低，但最後一小時的交易中大多走高，道瓊指數試圖從近一個月來最糟日中反彈。人工智慧狂潮助推漲勢，AI 巨頭輝達續漲，亞馬遜飆升至歷史新高，市值突破 2 兆美元。
道瓊週三收盤維持平盤 0.00%，標普小幅下跌 0.01%，那斯達克 100 指數收黑 0.06%。
10 年期美債殖利率上漲約 8 個基點，回升至 4.31%。對利率政策敏感的 2 年期美債殖利率上漲 5.8 個基點，至 4.747%，創 6 月 17 日以來最高。
聯準會週三盤後發布年度銀行「壓力測試」結果，所有接受測試的 31 家銀行全數通過測試，能夠抵禦嚴重的經濟衰退，同時保持向消費者和企業放款的能力。
值得關注的是，美國總統大選升溫，第一次總統辯論會美東時間週四晚上舉行。美國前總統川普希望利用許多美國人對稅收的厭惡，將宣傳他的一系列減稅計畫。美國現任總統拜登將做出回應，強調他對這個議題的民粹主義立場，並重申他對大企業和 1% 人群增稅的承諾。
個股方面，輝達 (NVDA-US) 續漲 0.25% 至每股 126.40 美元。輝達股東大會召開，執行長黃仁勳在沒有點名競爭對手的情況下，列出了公司維持其地位的整體策略，輝達已從之前專注於遊戲晶片的公司「轉型」為一家專注於資料中心公司的想法。該公司還尋求為其人工智慧 (AI) 創造新市場，例如工業機器人領域，並計劃與每家電腦製造商和雲端供應商合作來實現這一目標。
科技巨擘亞馬遜 (AMZN-US) 揚升 3.90% 至每股 193.61 美元，市值首次突破 2 兆美元，成為第五家市值超過 2 兆美元的美國公司。
傳德國博世集團有意出價收購家電製造商惠而浦，惠而浦 (WHR-US) 飛天大漲超 17% 至每股 101.91 美元。
美國快遞巨頭聯邦快遞 (FDX-US) 跳漲 15.53% 至每股 296.19 美元。美國景氣風向球聯邦快遞最新財報營收為 221 億美元，符合市場預期；每股獲利達 5.41 美元，優於分析師預期的 5.34 美元。
特斯拉 (TSLA-US) 收紅 4.81% 至每股 196.37 美元。摩根士丹利認為，人工智慧的加速將刺激能源需求大幅成長，而資料中心的用電量預計將大幅增加，特斯拉可能會透過其太陽能和儲存業務在未來人工智慧交易中握有重要王牌。 迷因股熱潮「熄火」，GameStop (GME-US) 下滑 2.97% 至每股 24.20 美元，交易量跌至 5 月初以來最低。
電動車新創公司 Rivian (RIVN-US) 飆漲 23.24% 至每股 14.74 美元。福特汽車將向對「特斯拉勁敵」Rivian 投資 10 億美元，後續將投入的 40 億美元與預計將共同成立的合資企業有關，以共同創建電氣化架構和軟體技術，對此，華爾街分析師普遍表示看多。
道瓊走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
標普500走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
那斯達克100走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
【外匯】
| 金融產品 | 前一天的收盤價 | 漲跌幅 |
|---|---|---|
| 歐元兌美元 | 1.06804 | -0.31% |
| 美元兌日圓 | 160.79 | 0.72% |
美元週三（27 日）上漲，隨美國和日本之間的巨大利差持續支撐美元，美元兌日圓匯率升至近 38 年來新高，交易員正密切關注日本可能採取干預措施的任何跡象。
紐約尾盤，追蹤美元兌六種主要貨幣的美元指數上漲 0.4% 至 106.05，權重最大貨幣歐元則下跌 0.31% 至 1.06804 兌 1 美元。
此前歐洲央行（ECB）決策者談到今年進一步降息的可能性，這與聯準會理事鮑曼（Michelle Bowman）的立場明顯不同。
美元兌日圓升 0.72% 至 160.79 高位，為 1986 年 12 月以來新高，今年迄今，美元兌日圓已上漲約 14%。
與美國相比，日本的低利率對日圓造成了打擊。雖然日本今年已將利率提高至 0 到 0.1% 區間，但美國的利率為 5.25% 至 5.5%，這意味著投資人紛紛湧向美元資產以獲得更高報酬。
投資人正利用兩國利率的巨大差異，採取所謂的利差交易策略，即投資人借入低收益貨幣來投資高收益貨幣，近年隨部分國家提高借貸成本，利差交易變得非常流行。
分析師認為，交易員正在考驗日本財務省的決心，該省在 4 月底和 5 月初斥資 620 億美元，在日圓跌破 160 時提供支撐。
瑞銀（UBS）在一份最新研究報告中表示，「總體而言，干預措施往往會使市場放緩，但除非基本貨幣政策立場發生重大變化，否則很難顯著扭轉市場方向。」
瑞銀指出，「以美元兌日圓來說，如果日銀（BoJ）更積極升息，或聯準會（Fed）開始降息，帶來的影響會更大，但若無這兩項進展，不確定能否看到重大逆轉，但干預一定會限制其上漲空間。」
日本外匯事務最高官員神田真人週三加大了對貨幣過度波動的警告，稱當局對日圓快速貶值「嚴重關切並保持高度警惕」。
數據方面，美國新屋銷售低於預期。5 月美國新建單戶住宅銷售量跌至六個月低點，經季節性調整後的年率下降 11.3%，為 61.9 萬套。美元對這些數據反應不大，進一步顯示世界最大經濟體正在放緩。
市場的下一個焦點將是週五的美國個人消費支出物價指數（PCE），這是聯準會偏好的通膨指標。投資人希望了解物價壓力是否朝著正確方向發展。低於預期的數字可能引發今年降息押注的增加，為日圓提供一些喘息空間。
與衡量消費者物價指數（CPI）時相比，PCE 不大可能獲得大量數據。話雖如此，PCE 需要有很大的變化才能改變降息的動態。
歐元兌美元走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
美元兌日圓走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
