日報 2024年8月8日

金融產品前一天的收盤價漲跌幅
黃金2383.04-0.98%
道瓊38,639.8-1.17%
標普5005,171.7-1.74%
那斯達克10017,732.5-2.69%
歐元兌美元1.09217-0.25%
美元兌日圓146.660.52%

【黃金】

金融產品前一天的收盤價漲跌幅
黃金2383.04-0.98%

儘管市場對美國 9 月降息的押注不斷增加,且中東地緣政治緊張局勢加劇支撐黃金價格,但隨著美元和公債殖利率小幅走高,黃金價格周三 (7 日) 回吐漲幅。

8 月交割的黃金期貨價格下跌 0.98%,收每盎司 2,383.04 美元。

美元兌其他貨幣上漲 0.2%,基準 10 年期公債殖利率也上漲,對金價造成壓力。

黃金分析師表示:「如果經濟數據顯示經濟衰退的擔憂是合理的,那麼金價很有可能修正,並在未來幾個月創下歷史新高。」

根據 CME FedWatch 工具,上周疲軟的非農就業報告導致交易員預計年底前降息近 105 個基點,其中 9 月降息的可能性為 100%。

哈瑪斯政治局領袖哈尼亞 (Ismail Haniyeh) 在伊朗德黑蘭遇刺死亡後,6 日宣布由更加兇殘、更加強硬的主戰派辛瓦 (Yahya Sinwar) 出任新領袖,重創以巴停火前景。伊朗也將哈尼亞的死亡歸咎以色列並誓言報復。

真主黨領導人周二誓言,將對以色列殺害哈尼亞的行為做出「不計後果、強而有力有效」的回應。

黃金被認為是對沖地緣政治和經濟不確定性的工具,並且往往在低利率環境下蓬勃發展。

道明證券 (TD Securities) 在一份最新的研究報告中指出:「周四將公布初次請領失業金人數報告,市場將從中尋找經濟數據放緩的證據,尤其是就業數據。」

與此同時,周三的官方數據顯示,中國人行 7 月停止購買黃金作為儲備,為連續第三個月如此,道明證券表示:「西方對黃金的需求有所改善,但實際上中國需求確實處於領先地位,如果中國購買量下降,將對全球黃金總需求的影響更大。」

黃金走勢圖(上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA,下圖為 KD 震盪指標)

黃金走勢圖

【美國股市】

金融產品前一天的收盤價漲跌幅
道瓊38,639.8-1.17%
標普5005,171.7-1.74%
那斯達克10017,732.5-2.69%

美股週三 (7 日) 早盤交易強勁,但美國十年期國債拍賣需求「疲弱」,美債殖利率攀升,科技股反彈續航力不足,四大指數尾盤翻黑,道瓊指數下跌 1.17%、標普 500 下跌 1.74%、那斯達克 100 指數下跌 2.69%。

繼 7 月就業報告加劇了經濟衰退擔憂之後,摩根大通執行長戴蒙 (Jamie Dimon) 週三表示,他仍然認為經濟「軟著陸」的可能性約為 35% 至 40%,因此經濟衰退是他認為最有可能發生的情況。

航運巨頭馬士基總裁 Vincent Clerc 卻認為,由於貨運需求依然強勁,沒有看到美國經濟衰退的跡象。

前紐約聯準銀行總裁 Bill Dudley 撰文指出,聯準會應該立刻降息,儘管可能性不大,市場應該為股債市場出現更大波動做好準備。

個股方面,美超微 (SMCI-US) 週三暴跌 20.14% 至每股 492.70 美元。美超微週二公布的 2024 財年第四財季 (截至 6 月 30 日) 獲利未達華爾街預期,但由於對新 AI 基礎設施的需求持續創紀錄,該公司提供樂觀的營收展望,同時公布股票 1 拆 10 計畫。

晶片股表現低迷,人工智慧 (AI) 霸主輝達 (NVDA-US) 重摔 5.08% 至每股 98.95 美元。對於想逢低承接半導體股的投資人,Piper Sandler 分析師認為,輝達因股價歷經大量賣壓洗禮後,已顯得相當誘人。

電子商務平台 Shopify (SHOP-US) 暴漲 17.83% 至每股 63.89 美元。Shopify 營收超出了預期,其人工智慧驅動的工具幫助吸引了更多商家使用其電商服務。

全球生技製藥大廠安進 (Amgen) (AMGN-US) 收黑 5.00% 至每股 312.50 美元。安進表示,由於費用增加抵消了 20% 的收入增長,第二季利潤下滑 1%。

Airbnb (ABNB-US) 下殺 13.38% 至每股 113.01 美元。Airbnb 預測第三季收入低於預期,並警告預訂期較短,這表明由於經濟不確定性,旅客等到最後一刻才進行預訂。

迪士尼 (DIS-US) 下滑 4.46% 至每股 85.96 美元。迪士尼宣布調高美國市場的 Disney+、Hulu 和 ESPN + 串流媒體價格方案,預訂將於 2024 年 10 月 17 日生效。

道瓊走勢圖(上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA,下圖為 KD 震盪指標)

道瓊走勢圖

標普500走勢圖(上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA,下圖為 KD 震盪指標)

標普500走勢圖

那斯達克100走勢圖(上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA,下圖為 KD 震盪指標)

那斯達克100走勢圖

【外匯】

金融產品前一天的收盤價漲跌幅
歐元兌美元1.09217-0.25%
美元兌日圓146.660.52%

美元周三 (7 日) 上漲。日本銀行 (BoJ) 官員淡化近期升息的可能性後,日元下跌,美元走升,緩解了投資人對日元波動的擔憂,美元兌日元周一在對美國經濟衰退的恐懼而下跌,造成更廣泛的市場震盪。

紐約尾盤,追蹤美元兌六種主要貨幣的美元指數 (DXY) 上漲 0.214%,至 103.2,進一步高於周一觸及的七個月低點 102.15,權重最大貨幣歐元則下跌 0.25% 至 1.09217 兌1 美元。

日銀副總裁內田真一 (Shinichi Uchida) 發表有關言論後,週三美元兌日元上漲 0.52% 至 1 美元兌 146.66 日元。

內田真一表示,「我們正看到國內外金融市場劇烈波動,因此有必要暫時維持目前的貨幣寬鬆水平。」

內田真一的言論與日銀總裁植田和男 (Kazuo Ueda) 上周意外升息時發表的鷹派言論形成對比,升息使日本股市走高,本周日股大致持平。

日銀上周的升息,加上東京 7 月初的干預,促使投資人撤出一度受歡迎的套利交易,即交易員以低利率借入日元,投資於報酬率更高的資產。

套利交易平倉,加上疲軟的美國就業數據及對人工智慧 (AI) 泡沫的擔憂,導致本周全球股市暴跌,日本股市周一重挫 12%。

外匯分析師表示,「我認為現在仍在經歷一些平倉的過程,至少從市場角度來看,是有一點反應過度。」

另一方面,上周五美國失業率意外上升後,交易員周一增加了對聯準會 (Fed) 降息的押注,一度預計今年降息幅度將超過 125 個基點。

這些押注已逐漸減少,交易員周三預計今年將降息 100 個基點,而 9 月降息 50 個基點的可能性為 62%,周一預測的可能性近乎 100%。

分析師表示,「我認為,現在會開始看到人們說,應該更加仔細去了解美國勞動市場上的現況,然後得出這樣的結論,即美國的狀況實際上並沒有像閃電般迅速崩潰。」

歐元兌美元走勢圖(上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA,下圖為 KD 震盪指標)

歐元兌美元走勢圖

美元兌日圓走勢圖(上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA,下圖為 KD 震盪指標)

美元兌日圓走勢圖