日報 2024年11月6日
| 金融產品 | 前一天的收盤價 | 漲跌幅 |
|---|---|---|
| 黃金 | 2,743.70 | 0.27% |
| 道瓊 | 42,314.60 | 1.16% |
| 標普500 | 5,793.30 | 1.31% |
| 那斯達克100 | 20,253.00 | 1.29% |
| 歐元兌美元 | 1.09271 | 0.47% |
| 美元兌日圓 | 151.61 | -0.34% |
【黃金】
| 金融產品 | 前一天的收盤價 | 漲跌幅 |
|---|---|---|
| 黃金 | 2,743.70 | 0.27% |
黃金週二 (5 日) 小幅上漲，因民調顯示川普和賀錦麗在美國總統大選中勢均力敵，出現有爭議結果的可能性很高，投資者為應對政治緊張局勢做好了準備。
12 月交割的黃金期貨價格上漲 0.27%，收每盎司 2743.70 美元。
黃金受到「選舉的不確定性」的支持，黃金市場分析師表示：「部分係因，倘若事情進展不那麼順利，會發生什麼，部分則因關稅和某種經濟變化的可能性。」
由於川普和賀錦麗的支持度不相上下，美國國會的控制權也受到威脅，投資者對不明確或有爭議的結果感到緊張，尤其因為選舉結果可能引發暴動。
德國商銀報告中表示：「如果幾天甚至幾週內都不能確定選舉結果，那黃金將從由此產生的不確定性中受益。」
川普一再表示，若他敗選都只因廣泛的欺詐行為，與其 2020 年以來高喊選舉結果遭人作弊的說法相符。
分析師認為，大選後「一旦塵埃落定」，黃金價格最終應達到 2800 美元。
其他方面，市場普遍預計聯準會 (Fed) 週四將降息 25 個基點，繼 9 月大幅降息後，美國今年將進一步降息。
黃金向來被視為對沖經濟和政治不確定性的工具，並且在低利率環境更能蓬勃發展，今年迄今黃金已漲近 33%。
黃金走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
【美國股市】
| 金融產品 | 前一天的收盤價 | 漲跌幅 |
|---|---|---|
| 道瓊 | 42,314.60 | 1.16% |
| 標普500 | 5,793.30 | 1.31% |
| 那斯達克100 | 20,253.00 | 1.29% |
隨著美國總統大選開始大規模投票，美股主指週二 (5 日) 收高，道瓊工業指數收漲約 1.16%，標普 500 收紅 1.31%，那斯達克 100 指數收紅 1.20%，其中輝達、特斯拉、亞馬遜帶動科技股走強。
美國前總統川普和副總統賀錦麗之間的競爭預計將非常激烈。鑑於共和黨或民主黨的大獲全勝可能會導致支出大幅變化或稅收政策大幅調整，因此投資人也密切關注哪個政黨在國會中佔據主導地位。
投資人同樣關注聯準會週四的利率政策決定以及主席鮑爾的記者會。根據 CME 的 FedWatch 工具， 交易員預計， 聯準會在本輪政策會議結束時降息 1 碼的可能性為 99%。
個股方面，AI 晶片巨擘輝達 (NVDA-US) 喜漲 2.84% 至每股 139.91 美元，超越蘋果，成為全球市值第一大公司。美國標普道瓊指數公司上週表示，將把輝達納入道瓊工業指數，取代已存在 25 年的成分股英特爾。
AI 伺服器大廠美超微 (SMCI-US) 收紅 6.42% 報每股 27.70 美元，但盤後股價下殺超 10%。美超微盤後公布慘烈財報和財測，而且上個財年的年報仍無法預測何時發布，下市風險驟升。
美超微近期因安永會計師事務所辭職而股價慘崩，外傳輝達正在將之前屬於美超微的訂單轉給其他供應商，以避免市場發生混亂。
數據分析公司 Palantir (PLTR-US) 狂飆 23.38% 報每股 51.13 美元。此前該公司公布強勁財報，並發布了樂觀的營收預期。
川普媒體與科技集團 (TMTG)(DJT-US) 早盤短暫突破 40 美元後，尾盤股價回落，多次熔斷停牌，終場收低 1.16% 至每股 33.94 美元。
Meta (META-US) 收紅 2.10% 至每股 572.43 美元。南韓發現臉書所有者 Meta Platforms 收集敏感用戶資料並在沒有法律依據的情況下將其提供給廣告商後，要求其支付 216.2 億韓元 (約 1567 萬美元)。
波音 (BA-US) 收挫 2.62% 報每股 151.00 美元。波音勞工表決接受未來 4 年加薪 38% 的最新薪資協議後，逾 7 週罷工終於落幕。
全球投資者聚焦美國總統大選結果，石油經紀商 PVM 分析師 Tamas Varga 稱：「結果可能要幾天甚至幾週才能得知，而且很可能會受到挑戰和爭議。」
摩根大通分析師表示：「美國大選最終歸結為一點，即選民是想投票支持經濟政策的連續性、制度的穩定性和自由民主 (賀錦麗)，還是選擇激進的貿易政策、全球化的進一步退縮和強人政治 (川普)。」
瑞銀表示，投資人應利用未來幾天出現的任何大幅市場波動，在其投資組合中建立更好的長期部位，該投行看到美股、陸股、債券和黃金的機會。
道瓊走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
標普500走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
那斯達克100走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
【外匯】
| 金融產品 | 前一天的收盤價 | 漲跌幅 |
|---|---|---|
| 歐元兌美元 | 1.09271 | 0.47% |
| 美元兌日圓 | 151.61 | -0.34% |
美元週二 (5 日) 下跌，市場觀望美國總統選舉結果的初步跡象，選舉結果可能決定美元的短期走向。民調顯示，兩候選人之間競爭激烈，如果新總統所屬政黨同時控制國會，將引發最劇烈的匯率波動。
紐約尾盤，追蹤美元兌六種主要貨幣的美元指數 (DXY) 下跌 0.48%，至 103.43，並一度跌至 103.37，為 10 月 16 日以來最低。
週一歐元兌美元上漲 0.47%，報 1 歐元兌 1.09271 美元，最高一度觸及 1.09369，為 10 月 11 日以來新高。
儘管包括 PredictIt 和 Polymarket 在內的投注市場顯示川普勝選的機率上升，美元仍走低。
渣打銀行 G10 外匯研究及北美宏觀策略主管 Steve Englander 表示，「我們可能看到部分的倉位平倉，我感覺大家還是謹慎觀望。目前的氛圍似乎偏向川普，然而，整個 10 月到 11 月初，川普交易主導的走勢是強勢美元和較高殖利率。」
川普的移民與關稅政策預計會推升通膨，而減稅與放寬監管可能提振經濟增長，並推動長期公債收益率與美元走高。
相反地，若民主黨勝選，可能會使美元走低，因為交易員將平倉更多川普相關倉位，同時投資人可能因加稅及加強商業監管感到擔憂。
Westpac 銀行分析師 Imre Speizer 表示，「交易員已經調整至他們認為合理的價格，僅此而已。」若川普勝選，美元將上漲，若賀錦麗勝出，美元將略微走低。
所謂的「川普交易」已使歐元、墨西哥披索和人民幣疲軟，因這些地區可能在川普連任後面臨新的關稅。隨著選舉臨近，這些貨幣對的波動性飆升。
歐元兌美元選擇權的一週隱含波動率達到 2023 年 3 月以來最高。離岸人民幣的隱含波動率創歷史新高，而美元兌墨西哥披索則達到 2020 年 3 月以來最高。
摩根大通分析師在一份報告中指出，「美國選舉最終取決於這一點——美國選民是否希望經濟政策延續、制度的穩定及自由民主 (賀錦麗)，或是激進的貿易政策、進一步去全球化及強人民主 (川普)。」簡而言之，這是穩定與改變之間的選擇。
隨著美國選舉結果將陸續揭曉，焦點集中在喬治亞、北卡羅來納、賓州、密西根、亞利桑那、威斯康辛和內華達等搖擺州。勝選者可能要數天後才會確定。
交易員同時關注聯準會 (Fed) 為期兩天的會議，預計將於週四結束，屆時美國央行預計將降息 25 個基點。投資人將關注 Fed 是否可能在 12 月暫停降息。
9 月就業報告遠超預期，促使投資人下調對 Fed 降息次數的預期。然而，10 月的報告卻遠低於預期，對此觀點產生了一些疑慮。
分析師表示，「我相信他們會留意這些數據，尤其是那極為糟糕的整體數字，也許他們在其中看到了市場沒有發現的東西，我們或許能從中得到一些關於 12 月會議的線索。」
根據芝加哥商品交易所的 Fed Watch 工具，市場目前預測 12 月降息的機率為 78%。
週二數據顯示，隨著就業反彈強勁，10 月美國服務業加速至逾兩年多高位，表明上個月就業增長的幾近停滯可能是異常現象。
美元兌日圓下跌 0.34%，報 1 美元兌 151.61 日圓，最低曾達 151.284，為 10 月 23 日以來最低。
歐元兌美元走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
美元兌日圓走勢圖（上圖紅線為 20MA, 黃線為 50MA，下圖為 KD 震盪指標）
