日本央行鹰派未改,霍尔木兹海峡触雷局势升温

截至 2026-11-02 07:00 北京时间

今日要点

• 日本央行上周末维持利率不变,但延续鹰派立场,这一表态正持续牵动日元走势;美元/日元早盘一度走弱,随后回升。
• 币安在63亿美元被盗事件后周末恢复提现,交易所称已替换95%被盗资产,净流出资金约36.4亿美元。
• 中国央行、金融监管总局、证监会今日将召开会议,研究推动支持资本市场工具使用。
• 伊朗伊斯兰革命卫队海军称,两艘油轮(其中一艘为超级油轮)未经授权穿越霍尔木兹海峡时触雷爆炸,伊朗同时提出“两天计划”以重开海峡。
• 本周重磅日程密集:11月3日美国中期选举、澳洲央行(RBA)预计年内第五次加息至18年高点4.85%、英国央行利率决议。

市场快照

指标	水平	较前日
美元/日元	157.54	-0.07%
欧元/美元	1.1159	-0.20%
日经225(收盘)	63,290	-2.12%
恒生指数(收盘)	23,294	+1.46%
比特币	77,763	+0.42%
美国10年期国债收益率	4.929%	-6.0bp

外汇市场 — 美元/日元早盘测试下方

美元/日元报157.54(-0.07%),早盘在日本央行鹰派预期下一度走弱,随后回升至目前水平。欧元/美元报1.1159(-0.20%),同样承压。美元/日元目前仍处于近期区间(157.88-156.97)下沿附近震荡。日本央行上周末维持利率不变但延续鹰派立场,是本轮日元波动的主因。今日东京盘前,美元/日元仍有进一步测试下方的空间。

股票市场 — A股迎政策维稳,港股逆势

隔夜美股科技股遭大举抛售,纳指创6月以来最大单日跌幅,道指下跌572.25点(-1.09%)至51,770.31点,AI投资的持续性受到市场质疑。日经225与恒生指数上周五(30日)走势分化,为亚洲本周开盘定下谨慎基调。A股方面,中国央行、金融监管总局、证监会今日将召开会议研究推动支持资本市场工具使用,叠加市场人士认为本轮调整已较充分、超跌修复的资金面条件正进一步成熟,稳市预期有所升温。今日A股盘前维稳预期升温,但外部AI股抛压仍是最大变量。

宏观经济 — 日本央行鹰派未改,美联储12月加息预期72%

日本央行上周末维持政策利率不变,但将2%通胀目标定位为“一个节点”而非终点,继续暗示后续仍有加息空间,这一立场仍是左右日元走势的主线。据CME“美联储观察”,市场目前预期美联储12月加息25个基点的概率为72%,维持不变的概率仅28%。中国10月官方制造业PMI仍处于收缩区间,内需走弱态势未改。在日本央行鹰派立场和美联储加息预期的双重作用下,利率差仍是本周汇市的核心变量。

大宗商品 — 黄金续跌,原油走强

黄金报3,898.90美元、WTI原油报104.12美元,较凌晨更新时基本持平。黄金已低于近期全日区间(4,081.70-4,016.30美元),美元走强与获利回吐情绪依然压制金价;WTI原油则维持在近期高点(103.00美元)上方,伊朗伊斯兰革命卫队海军称两艘油轮(其中一艘为超级油轮)未经授权穿越霍尔木兹海峡时触雷爆炸,地区风险溢价进一步抬升。欧佩克+已确认12月维持原油产量配额不变。伊朗触雷事件若持续升级,黄金还有进一步探底、原油维持强势的空间。

国际局势 — 霍尔木兹海峡风险骤升

伊朗伊斯兰革命卫队海军11月1日晚宣布,两艘未经授权穿越霍尔木兹海峡的油轮触雷爆炸,其中一艘为超级油轮;伊朗同时提出“两天计划”,即美方首日采取履约措施、次日海峡恢复通行,作为重启谈判的前提。乌克兰总统泽连斯基表示,乌克兰正对俄罗斯柴油发动袭击,但强调此举不会影响美国及全球价格,俄罗斯在全球出口中的份额仅2.2%。海湾国家正加紧斡旋,以阻止美以在中期选举后对伊朗采取新一轮打击行动。乌克兰对俄炼油设施的打击与霍尔木兹海峡触雷事件同步升温,能源地缘风险的叠加效应值得留意。

后市关注

时间(北京时间)	地区	事件	关注点
11/02 23:00	美国	ISM制造业PMI (预期 54.7)	市场关注制造业能否维持扩张(50上方)
11/03 11:30	澳洲	Cash Rate (预期 4.85%)	市场关注是否加息及澳元反应
11/03 23:16	美国	Congressional Elections	若民主党掌控国会,财政与政策预期将生变
11/04 18:00	欧元区	CPI(同比) (预期 4.0%)	留意对欧央行后续政策路径的影响
11/05 20:00	英国	英央行政策利率 (预期 4.00%)	关注英央行是否加息及前瞻指引措辞