货币对详解：交易、分类、影响因素、相关性、以及新手如何选择货币对

外汇市场中，交易的标的物是货币对。货币对表示两种货币的相对价值，交易者基于两种货币的汇率变动来进行买卖操作。

外汇市场覆盖全球，它不仅是规模最大的市场，也是流动性最高的市场，无论机构还是个人都能参与其中。

这篇文章将介绍外汇交易中最基本的知识「货币对（Currency Pair）」，以供外汇交易初学者参考。

货币对是什么？

货币对（Currency Pairs）是外汇交易中的基本单位。每个货币对由两种货币组成，其中第一种货币称为基础货币，第二种货币称为报价货币。交易的目的是透过货币汇率的变化来赚取差价。

货币对的汇率显示基础货币相对于报价货币的价值。例如，EUR/USD表示1欧元可以兑换多少美元。 EUR/USD是全球最常交易的货币对之一。假设EUR/USD的汇率为1.10，这意味着1欧元可以兑换1.10美元。

如果欧元走强，汇率可能上升至1.12，代表美元相对贬值；反之，如果欧元疲弱，汇率可能下降至1.08，美元升值。

市场参与者：谁参与了外汇交易

外汇市场参与者范围广泛，包括：

中央银行：

通过调控货币政策来影响汇率，例如日本央行和美联储。

商业银行：

提供货币兑换和交易服务。

投资机构：

如对冲基金，利用汇率波动获利。

零售交易者：

个人透过经纪商进行外汇交易。

货币对的分类

货币对主要分为「美元直盘」和「交叉盘」。

美元直盘

美元直盘指的是包含美元（USD）的货币对，即美元作为基础货币或报价货币的货币对。这些货币对是外汇市场上最常交易的，因为美元是全球最重要的储备货币和交易货币。

常见的美元直盘如下：

交叉盘

交叉盘是指不包含美元的货币对，即这些货币对中的两种货币均不涉及美元。交叉盘的汇率通常是透过相应的美元直盘汇率计算出来的。 常见的交叉盘如下：

主要区别

项目	美元直盘	交叉盘
参与货币	总是包含美元	完全不包含美元
流动性	通常具有较高流动性	相对较低，但如EUR/JPY等例外
波动性	通常较低	通常较高，不受美元直接影响
交易成本	通常较低（点差较小）	交易成本可能较高

外汇市场上的货币对还有许多其他组合，交易者可以根据市场分析和预测选择适合的货币对进行交易。每个货币对都有其独特的特性和波动性，因此需要根据具体情况进行深入研究和风险管理。

货币对交易的基本原理

1.点差

点差是货币对的买入价与卖出价之间的价差。例如USD/JPY的买价为150.10，卖价为150.08，点差为0.02日圆（即2个点）。

点差（Spread）是什么？ 探讨其定义、影响因素及计算方法

2.手数：

手数是外汇交易的标准单位，通常1手为100,000单位的基础货币。交易1手USD/JPY意味着交易100,000美元。

手数是什么？

3.杠杆与保证金

杠杆是允许交易者以小额保证金控制更大规模的交易的工具。例如100倍杠杆意味着只需1,000美元的保证金即可控制100,000美元的部位。

保证金是杠杆交易中要求的最低资金，用以确保交易者能承受汇率波动带来的风险。

杠杆是什么？如何使用杠杆

4.多头与空头

多头：当预期USD/JPY上升时，交易者买入USD/JPY，即做多美元。

空头：当预期USD/JPY下降时，交易者卖出USD/JPY，即做空美元。

外汇三大市场时段

外汇市场是一个不间断运行的全球性市场，涵盖了三大主要市场时段：亚洲、欧洲和美洲。

这三个市场时段的交替运行，使得外汇交易在任何时间都有活跃的交易活动，为交易者提供了灵活的交易机会。

了解各个市场时段的特点及其对市场波动的影响，是外汇交易成功的关键之一。

延伸阅读：外汇交易时间全解析

亚洲市场：东京市场主导亚洲时段，USD/JPY在此时段通常流动性较高。

欧洲市场：伦敦开市后，流动性增加，欧元和英镑等货币对变得活跃。

美洲市场：纽约市场开市后，尤其是与美元相关的货币对，如USD/JPY，交易活跃度最高。

欧洲市场交易指南 亚洲市场交易指南 纽约市场交易指南

如何根据时段调整策略

交易者可以根据不同时段的特性来调整交易策略，以更有效地捕捉市场机会。例如，在亚洲市场交易USD/JPY时，交易者可以密切关注日圆和美元之间的流动性变化。

在这段时间内，日圆的交易活动可能会相对活跃，特别是在日本经济数据发布前后，此时市场的波动性可能会增加。

此外，在欧洲市场开盘后，流动性通常会显著提高，这对于交易欧元相关的货币对（如EUR/USD）尤其重要。

交易者可以根据市场情况调整止损和获利目标，以适应不同的市场环境。例如，在市场波动较大的时候，可以考虑增加止损距离，以防止因短期波动而被迫平仓。

而在美洲市场时段，交易者应关注美国经济数据的发布，这些数据常常会引起市场的剧烈反应。

适当地调整交易策略，例如在数据公布前后采取观望或缩减持仓，都能有效降低风险。

综合考虑不同市场时段的特性和流动性变化，交易者可以根据实际情况灵活调整策略，提升交易效率和盈利潜力。

货币对之间的相关性

货币对之间的相关性是指不同货币对的价格走势之间的相互关联性。理解和利用货币对之间的相关关系可以帮助交易者更好地管理风险、制定交易策略。以下是一些常见的货币对之间的相关关系及其影响因素：

正相关

当两个货币对的价格走势在同一方向变动时，它们被称为正相关。正相关的货币对之间有着相似的波动趋势。

例子1：EUR/USD 和 GBP/USD 这两个货币对通常具有很高的正相关性，因为欧元和英镑都与美元对比，且英国和欧元区的经济通常有一定联系。

例子2：AUD/USD 和 NZD/USD 澳元和纽元都与商品价格高度相关，特别是农产品和矿产品，因此它们也往往具有正相关性。

负相关

当两个货币对的价格走势在相反方向变动时，它们被称为负相关。负相关的货币对之间的价格波动是相反的。

例子1：EUR/USD 和 USD/CHF 这两个货币对通常具有负相关性，因为当欧元对美元上涨时，美元对瑞士法郎往往下跌。

例子2：GBP/USD 和 USD/JPY 英镑对美元上涨时，通常意味着美元对日圆下跌，因此它们也经常呈现负相关性。

无相关

当两个货币对之间的价格走势没有明显的相互关联时，它们被称为无相关。无相关的货币对的价格波动彼此独立。

影响货币对相关性的因素

1.经济联系

两个国家之间的经济联系越紧密，相关货币对之间的正相关性可能越强。

2.商品价格

某些货币对，如澳元和纽元，受商品价格（如金属和农产品）的影响，因而这些货币对之间往往具有正相关性。

3.市场情绪

市场风险偏好或避险情绪的变化会同时影响多个货币对，例如在市场避险情绪增加时，通常会看到避险货币（如日圆和瑞士法郎）上涨。

4.政治事件

重大政治事件（如选举、政策变动）可以同时影响多个货币对，从而改变其相关性。 理解货币对之间的相关关系能够帮助交易者更好地预测市场走势，制定更有效的交易策略，并且更好地管理投资风险。

常见的货币交易策略

1.日内交易

日内交易者利用短期的价格波动进行快进快出的操作，例如利用USD/JPY在亚洲市场时段的小幅波动进行交易。

2.波段交易

波段交易者会持有仓位数天至数周，利用美元或日圆的中期趋势来赚取利润。例如当市场预期美联储将进一步加息时，可以做多USD/JPY。

3.趋势跟随策略

该策略根据市场的长期趋势进行操作。如果USD/JPY呈现明显的多头或空头趋势，交易者会顺势操作。

4.套利交易

套利交易（Carry Trade）是利用两国利率差异进行的策略。由于日本的利率长期处于超低水平，投资者经常借入日圆并买入高收益货币，如美元，从而获取利差。

外汇交易新手如何选择货币对

作为外汇交易新手，选择合适的货币对对于学习和掌握交易技能非常重要。 以下是一些建议，帮助新手选择适合的货币对。

1.选择流动性高的货币对

高流动性的货币对交易量大，市场波动性较小，价格变动较稳定，适合新手交易。 常见的高流动性货币对包括：EUR/USD（欧元/美元）、USD/JPY（美元/日圆）、GBP/USD（英镑/美元）、USD/CHF（美元/瑞士法郎）等。

2.交易主要货币对

主要货币对由于涉及美元，通常交易量大、波动性适中、交易成本低，适合新手入门。 主要货币对包括：EUR/USD、USD/JPY、GBP/USD、USD/CHF、AUD/USD、USD/CAD等。

3.避免交叉盘和小众货币对

交叉盘（如EUR/JPY、GBP/JPY）和小众货币对（如USD/ZAR、USD/TRY）波动性较大，流动性较低，价格变动更为剧烈，对新手来说风险较高，不太适合初学者。

4.关注自己熟悉的货币

如果已经对某些国家的经济、政治有较深入的了解，选择相关货币对会更容易上手。 例如，如果对欧洲经济较为熟悉，可以选择EUR/USD或EUR/GBP。

5.学习和了解基础分析和技术分析

在选择货币对之前，学习如何进行基础分析（例如经济指标、政治事件）和技术分析（例如图表模式、技术指标），能够帮助你更好地理解和预测货币对的价格变动。

6.使用模拟帐户进行练习

在真正投入资金之前，使用模拟帐户进行练习，熟悉交易平台和货币对的波动特性，这样可以积累经验，减少实际交易中的风险。

7.控制风险

无论选择哪个货币对，始终要注意控制风险。设置止损位（Stop Loss），不要过度交易，谨慎管理资金，以避免重大损失。

如何开始外汇交易

1.选择交易平台：

Titan FX 提供3种帐户以及59种货币对，并且支援在 MT4 和 MT5 平台上进行交易，让投资者能够灵活且有效率地参与市场。

Titan FX的外汇交易优点：

Titan FX是什么？介绍特色、杠杆、交易品种和平台

Titan FX的帐户种类与特征

帐户种类	特征
Standard帐户	交易手续费免费、最高500倍杠杆、点差低于标准
Blade帐户	有交易手续费、最高500倍杠杆、点差低于 Standard帐户
Micro帐户	合约量为1,000 货币、最小可以交易100货币、最高杠杆1000倍

Titan FX的主要货币对点差

货币对名称	Standard均值	Blade均值	Micro均值
EURUSD	1.2点	0.2点	1.4点
GBPUSD	1.57点	0.57点	1.77点
AUDUSD	1.52点	0.52点	1.72点
USDJPY	1.33点	0.33点	1.53点
USDCHF	1.92点	0.92点	2.12点

2.开立交易帐户：

Titan FX 的开户过程简单且快速，不需要提交任何身分和住址证明即可线上开户。

Titan FX 提供 Standard 和 Blade 交易帐户。交易者可以在注册时选择不同类型的交易帐户。

Titan FX开立帐户教学

3.入金：

注册成功后可以向帐户入金（存款），Titan FX提供多种入金方式。其中最快速且方便的是信用卡入金。通常可即时到帐。

Titan FX信用卡入金教学

4.下载安装交易平台（MT4/MT5）：

Titan FX提供MT4和MT5两种交易平台（软体）。而且交易者可以在Windows、Mac、iOS（iPhone/iPad）、Android系统下载安装。

Titan FX MT5 下载安装及登入方式 Titan FX MT4 下载安装及登入方式

5.下单交易：

成功登入MT4或MT5交易平台后，选择交易品种就可以进行买入或卖出交易。

Titan FX MT5介面介绍与下单方法 Titan FX MT4介面介绍与下单方法

Titan FX提供免费的交易工具（客制化指标和EA）

Titan FX致力于为交易者提供最先进的交易支持，其中包括免费的交易工具如客制化指标和EA（自动交易程式）。这些工具专为提升交易者的效率和策略精度而设计。

客制化指标可以帮助交易者更准确地分析市场走势，发现潜在的交易机会。

而EA则能自动执行预定的交易策略，避免人为情绪干扰，确保每一笔交易都能准确执行。

透过这些免费的工具，Titan FX助您在竞争激烈的金融市场中取得优势，提升您的交易表现。

所有客制化指标 EA交易程式排行榜

总结：

1.货币对是什么：

货币对是外汇交易中的基本单位。每个货币对由两种货币组成，其中第一种货币称为基础货币，第二种货币称为报价货币。

2.新手如何选择货币：

作为外汇交易新手，建议从流动性高、交易成本低的主要货币对开始，例如EUR/USD、USD/JPY等。 。

3.选择Titan FX开户交易的优势：

高达1000倍杠杆、支持MT4和MT5平台、开户简单快速、多种方便的入金方式及数十种客制化指标和EA等工具。

Titan FX开户流程教学